Dari platform online berbasis mata uang kripto hingga kontrak berjangka minyak dan patokan saham S&P 500 Amerika Serikat, para pedagang telah membuat taruhan senilai ratusan juta dolar sejak dimulainya perang AS-Israel terhadap Iran dengan perdagangan yang mencurigakan dan tepat waktu yang menunjukkan adanya pengetahuan tentang pengambilan keputusan penting di Gedung Putih.

Salah satu contoh yang paling terdokumentasi dengan baik adalah Polymarket, sebuah platform yang memungkinkan pengguna bertaruh secara anonim pada hasil acara mulai dari turnamen olahraga hingga gencatan senjata tanpa mengunggah dokumen identitas.

Polymarket mendapatkan popularitas mainstream sejak pemilihan presiden AS tahun 2024, namun menjadi identik dengan dugaan insider trading sejak bulan Januari setelah adanya pertaruhan yang tepat pada rencana AS untuk melakukan hal tersebut. menculik Presiden Venezuela Nicolas Maduro, diikuti dengan dimulainya perang terhadap Iran dua bulan kemudian.

Para peneliti telah melacak lusinan contoh akun anonim baru yang bertaruh besar namun juga benar, tepat sebelum peristiwa penting seperti serangan AS-Israel pada 28 Februari yang mengawali perang Iran.

Pada hari Rabu, terdapat 355 pasar prediksi langsung di Polymarket yang terkait dengan hasil perang, seperti identitas pemimpin Iran berikutnya, tanggal perjanjian nuklir AS-Iran, dan kapan Iran akan melancarkan aksi militer terhadap Israel.

Analis on-chain independen yang dikenal sebagai Andrew 10 GWEI mengatakan kepada Al Jazeera bahwa salah satu contoh taruhan mencurigakan yang paling “mencolok” baru-baru ini adalah penemuannya terhadap 38 akun yang dia yakini milik satu orang dan menghasilkan lebih dari $2 juta taruhan dengan benar pada pemogokan 28 Februari.

Masing-masing akun memasang empat hingga 10 taruhan dengan tingkat keberhasilan hampir 100 persen, menurut penelitian yang dipublikasikan Andrew di X. Yang juga perlu diperhatikan adalah fakta bahwa pengguna mulai menyiapkan akun dengan transfer mata uang kripto pada 22 Februari sebelum taruhan dipasang pada 27 Februari antara pukul 11:00 dan 12:00 GMT jika ada kemungkinan terjadinya pemogokan pada 28 Februari.

Bendera merah

Sementara taruhan Polymarket yang sukses dapat didasarkan pada segala hal mulai dari kecerdasan sumber terbuka untuk pendanaan pemula yang sederhana, para peneliti mencari beberapa tanda bahaya yang menunjukkan taruhan mencurigakan.

Ini termasuk praktik seperti “pemecahan dompet”, atau membagi taruhan di antara serangkaian akun untuk menghindari deteksi, atau membuka banyak dompet untuk memasang taruhan baru, kata Ben Yorke, mantan analis penelitian di Cointelegraph Consulting dan pendiri Starchild, sebuah platform yang memungkinkan pengguna agen mengembangkan kecerdasan buatan pribadi.

“Aspek penting dari dompet yang mencurigakan adalah dompet yang tidak memiliki riwayat sebelumnya,” kata Yorke kepada Al Jazeera. “Rata-rata pengguna Polymarket memiliki sejarah yang panjang, namun jika Anda melakukan perdagangan orang di dalam, Anda tidak menginginkan tautan itu, jadi Anda akan membuat dompet baru.”

Kasus yang lebih baru diidentifikasi minggu ini pada akun X Polymarket History, yang menemukan sekelompok akun Polymarket yang baru dibuat telah bertaruh $2 juta pada tiga prediksi yang sama: Tidak ada gencatan senjata di Iran pada tanggal 31 Maret, tidak ada masuknya pasukan AS ke Iran pada tanggal 31 Maret dan pasukan AS memasuki Iran pada tanggal 30 April.

Platform Fintech bukan satu-satunya sumber pertaruhan yang mencurigakan selama seminggu terakhir karena serangkaian perdagangan di Wall Street yang terjadi pada waktu yang tepat juga telah menimbulkan pertanyaan tentang kemungkinan insider trading.

Putaran perdagangan yang mendiskusikan baru-baru ini semuanya terjadi pada Senin pagi sebelum pasar dibuka di AS dan Trump mengumumkan pada platform Truth Social-nya pada pukul 07:04 (11:04 GMT) bahwa ia akan menunda serangan ancaman terhadap infrastruktur energi Iran setelah “PERCAKAPAN YANG SANGAT BAIK DAN PRODUKTIF” dengan Teheran.

Dalam 15 menit sebelum pengumuman, perdagangan melonjak karena 6.200 kontrak minyak mentah Brent dan minyak antara West Texas dengan nilai notasi $580 juta dipertukarkan, menurut data Bloomberg.

Harga minyak telah berfluktuasi secara liar sejak dimulainya perang Iran sebagai respons terhadap liku-liku konflik tersebut. Penutupan Selat Hormuz oleh Iran, yang merupakan titik sempit bagi ekspor minyak dan gas Timur Tengah, telah memberikan tekanan tambahan pada harga.

Setelah berita Trump pada hari Senin, harga minyak mentah Brent turun tajam dari $112 per barel menjadi sekitar $99 sementara minyak mentah West Texas Intermediate turun dari sekitar $99 menjadi $86, memberikan keuntungan kecil bagi siapa pun yang bertaruh besar pada penurunan harga.

Pada saat yang sama, volume pra-perdagangan pada S&P 500 e-Mini, yang memperdagangkan kinerja masa depan S&P 500, melonjak sekitar pukul 06:50 (10:50 GMT) di Chicago Mercantile Exchange.

Sebagai indeks dari 500 perusahaan publik terbesar di AS, S&P 500 dianggap sebagai penentu arah perekonomian AS dan sering kali menanggapi peristiwa besar, termasuk pengumuman Trump.

‘Eksploitasi informasi demi keuntungan’

Unusual Whales, sebuah platform yang melacak aktivitas tidak biasa dari investor besar atau berpengaruh yang dikenal sebagai “whales”, melaporkan bahwa salah satu perdagangan melibatkan pembelian kontrak berjangka S&P 500 dengan nilai notasi $1,5 miliar dan penjualan kontrak berjangka minyak dengan nilai $192 juta.

“Pesanan ini 4-6x lebih besar dari apa pun pada saat itu. Pedagang tersebut tampaknya memperoleh keuntungan besar,” tulis Unusual Whales dalam sebuah postingan di X.

Lonjakan juga terlihat di pasar berjangka lainnya seperti Indeks DAX Berjangka dan Indeks Euro Stoxx 50 serta di seluruh Indeks Nasdaq dan Russell 2000, menurut Bloomberg.

Para pengamat mengatakan aktivitas semacam ini sangat tidak biasa karena terjadi sebelum pasar dibuka pada hari Senin dan pada hari tanpa adanya berita yang diantisipasi, seperti rilis data ekonomi penting AS atau laporan pendapatan perusahaan.

Pedagang komoditas independen Peter Brandt mengatakan kepada Al Jazeera bahwa ia menemukan waktu perdagangan mencurigakan di antara “pengumuman besar yang menggemparkan pasar” baru-baru ini.

“Saya sudah berdagang cukup lama [five decades] untuk mengetahui, di mana ada asap, biasanya di situ ada api,” kata Brandt, seraya menambahkan bahwa perdagangan tersebut tetap legal karena tidak ada undang-undang di AS yang melarang “perdagangan orang dalam semacam ini” pada kontrak berjangka minyak dan S&P 500.

Ekonom AS dan peraih Nobel Paul Krugman mengambil pandangan yang lebih keras, menulis di Substack bahwa ada “penjelasan yang jelas” terhadap perdagangan yang “membingungkan” pada hari Senin.

“Seseorang yang dekat dengan Trump mengetahui apa yang akan dia lakukan, dan mengeksploitasi informasi orang dalam tersebut untuk mendapatkan keuntungan besar dan instan,” tulisnya, dengan alasan bahwa hal tersebut lebih dari sekedar insider trading.

“Kami mempunyai kata lain untuk situasi di mana orang-orang yang memiliki akses terhadap informasi rahasia mengenai keamanan nasional – seperti rencana untuk mengebom atau tidak mengebom negara lain – mengeksploitasi informasi tersebut untuk mendapatkan keuntungan. Kata itu adalah ‘pengkhianatan’,” tulisnya.

Gedung Putih tidak segera menanggapi permintaan komentar Al Jazeera, namun juru bicara Gedung Putih mengatakan kepada Financial Times minggu ini bahwa mereka tidak “menoleransi pejabat pemerintah mana pun yang secara ilegal mengambil keuntungan dari pengetahuan orang dalam” dan menuntut perdagangan orang dalam adalah “laporan yang tidak berdasar dan tidak bertanggung jawab”.

‘Perdagangan orang dalam’

Di tengah meningkatnya pengawasan terhadap perdagangan baru-baru ini terhadap berita yang berbasis di Iran, anggota Partai Demokrat mengirimkan lebih banyak regulasi terhadap situs prediksi seperti Polymarket.

Senator Demokrat Chris Murphy, yang menuduh para pejabat di pemerintahan Trump melakukan “insider trading” mengenai berita perang Iran, pekan lalu memperkenalkan Undang-Undang Pelarangan Perdagangan Peristiwa pada Operasi Sensitif dan Fungsi Federal (BETS OFF) di Kongres.

Undang-undang BETS OFF akan melarang platform seperti Polymarket dan pesaingnya Kalshi mengizinkan taruhan pada “tindakan pemerintah, terorisme, perang, pembunuhan, dan peristiwa di mana seseorang mengetahui atau mengendalikan hasilnya”.

Dalam jangka pendek, Polymarket dan Kalshi bergerak untuk menjawab pertanyaan mengenai insider trading pada minggu ini.

Polymarket mengatakan pada hari Senin bahwa mereka telah memperbarui aturannya untuk mengklarifikasi bahwa informasi perdagangan rahasia yang dicuri, tip ilegal, atau oleh seseorang yang dapat mempengaruhi suatu hasil yang dilarang sebagai perdagangan orang dalam.

Kalshi, yang tidak seperti Polymarket yang mengharuskan pengguna untuk mengirimkan pemberitahuan, mengatakan meluncurkan peluncuran “pagar teknologi baru yang secara preemptif menghalangi politisi, atlet, dan orang terkait lainnya untuk perdagangan di pasar politik dan olahraga tertentu”.

Tidak ada perusahaan yang segera menanggapi permintaan komentar Al Jazeera.

Kritikus seperti Perwakilan Demokrat Alexandria Ocasio-Cortez mengatakan pada hari Selasa bahwa perubahan tersebut tidak cukup.

“Hanya dalam hal kebijakan saja, ada begitu banyak individu – staf, penasihat, konsultan, sekretaris kabinet, pasangan, dan banyak lagi – yang dapat bertukar informasi orang dalam. Ini hanya tipuan untuk menghindari kritik. Kita perlu berbuat lebih banyak,” cuitnya.